Wall Street abriu setembro em forte queda, impactada pela alta do petróleo e dos rendimentos dos títulos públicos. O aumento das tensões geopolíticas entre EUA e Irã, somado à perspectiva de uma postura mais agressiva do Federal Reserve na elevação dos juros para conter a inflação, impulsionou a aversão ao risco. A cautela dos investidores foi ainda reforçada pela divulgação de dados econômicos norte-americanos fracos e pela sazonalidade historicamente negativa do mês.
As ações nos Estados Unidos ampliaram sua queda nesta terça-feira, à medida que a onda de vendas no mercado global de títulos se intensificava e os preços do petróleo bruto disparavam, em meio ao enfraquecimento das esperanças de uma solução a curto prazo para a guerra dos EUA e Israel contra o Irã.
Os três principais índices acionários norte-americanos começaram o mês com um tom negativo, fechando em queda acentuada, à medida que o aumento das hostilidades no Oriente Médio impulsionava os preços do petróleo. Os rendimentos da dívida soberana global atingiram máximas de vários anos, à medida que os mercados aumentavam suas apostas de que os bancos centrais precisarão acelerar seus aumentos nas taxas de juros.
O rendimento de referência dos títulos do Tesouro dos EUA continuou subindo gradualmente após atingir a maior alta em 19 meses na segunda-feira.
"Após os comentários hawkish (agressivos sobre a inflação) de Kevin Warsh na sexta-feira, temos ataques no Irã e o petróleo está mais caro", disse Ross Mayfield, analista de estratégia de investimentos da Baird em Louisville, Kentucky, referindo-se ao chair do Federal Reserve. "É o coquetel perfeito para um dia de aversão ao risco em um mercado que está sendo negociado perto de máximas históricas."
A fraqueza sazonal também pode estar pesando sobre o ânimo dos investidores. Setembro é o único mês com retorno médio negativo desde 1926, de acordo com a Fisher Investments, que citou dados da Finaeon.
"Setembro é o pior mês historicamente, e por uma larga margem. Especialmente em anos de eleições de meio de mandato, esse tende a ser o momento do calendário em que a ansiedade política e a incerteza começam a pesar sobre os mercados acionários", disse Mayfield.
Os EUA lançaram uma nova série de ataques aéreos contra alvos iranianos ao redor do Estreito de Ormuz, após declarações do secretário do Tesouro, Scott Bessent, de que Washington provavelmente anunciará novas sanções bancárias contra o Irã para "asfixiar economicamente" a liderança de Teerã. O Irã advertiu que impediria as exportações de petróleo do Golfo.
UM FED AGRESSIVO PODE AUMENTAR OS JUROS EM SETEMBRO
A intensificação das hostilidades impulsionou os preços do petróleo bruto, exacerbando ainda mais os temores de inflação poucos dias depois de Warsh ter afirmado que traria o crescimento dos preços de volta à meta do banco central.
Os mercados financeiros estão precificando uma probabilidade de cerca de 68,2% de que o Fed implemente um aumento de 25 pontos-base nas taxas ao final de sua reunião de política monetária de setembro, ante 39,6% há uma semana, de acordo com a ferramenta FedWatch da CME.
"Temos um Fed muito, muito hawkish, e eles querem, sem dúvida, aumentar as taxas", disse Jay Hatfield, gestor de portfólio da InfraCap em Nova York. "Eles querem demonstrar sua independência em relação ao governo."
O relatório JOLTS do Departamento do Trabalho dos EUA mostrou uma desaceleração na rotatividade do mercado de trabalho, enquanto os dados do Índice de Gerentes de Compras (PMI) sugeriram que a atividade industrial está perdendo impulso e que os gastos com construção residencial estão caindo. Cada relatório aponta para preços elevados, restrições de oferta e incertezas decorrentes de tarifas e conflitos geopolíticos.
O Dow Jones Industrial Average caiu 0,79%, para 52.766,93 pontos, o S&P 500 perdeu 0,71%, para 7.631,47 pontos, e o Nasdaq Composite recuou 1,03%, para 26.099,77 pontos.
Dos 11 principais setores do S&P 500, o de energia liderou os ganhos, impulsionado pelos preços do petróleo bruto. O setor de bens de consumo discricionário sofreu a maior perda percentual.
O Índice Dow Jones de Transportes , amplamente considerado um barômetro da saúde econômica, esteve entre os que mais recuaram na sessão, caindo 2,5%.
O Índice Philadelphia SE Semiconductor caiu 2,1%, com todos os componentes do índice registrando perdas no dia.
